삼성전기 2Q26 Review: 공포가 걷히면 기회가 보인다.
[삼성증권 IT, 반도체/이종욱]
삼성전기 2Q26 영업이익 4,404억원으로, 시장 전망을 상회하는 호실적을 기록했습니다.
- MLCC와 FC-BGA기판의 매출과 이익률이 본격적으로 상승하기 시작. 동사는 MLCC의 LTA 계약과 기판의 증설, 그리고 장기적인 실적 개선 추세를 전망
- 27년 영업이익 3.75조원 추정. MLCC 영업이익을 25년 6,300억원에서 26년 1.28조원, 2027년 2.46조원으로 전망. FC-BGA 영업이익을 25년 1,070억원에서 26년 5,300억원, 27년 1.1조원으로 전망
- 목표가 140만원 제시하며 BUY 의견 유지
리포트 링크: https://bit.ly/45itPmJ
감사합니다.
(2026/7/31 공표자료)
July 30, 2026 5K 36
