260906 X 코멘트
by Gavin Baker
Anthropic 상장 전 게임 플레잉 포스트. 순수한 추측이지만 생각을 들어보고 싶어서 공유합니다.
Anthropic이 총 ARR에서 순 ARR 회계로 전환했고, 그들의 650억 달러 ARR 수치에서 Meta와 중국 증류를 모두 제외했습니다. Meta가 ARR에서 50억 달러 이상으로 추정되니, 이를 제외하면 Meta가 공개 직후에 그들을 끄는(서비스 중단) 상황이 널리 예상되는 가운데 쉽게 견딜 수 있습니다. 또한 Meta가 그들을 끄는 확률도 줄어들고, 수박 품질에 따라 다릅니다. 모두 영리한 수.
그 다음 Fable 5.1을 출시해서 OpenAI가 Astra를 자신 있게 출시할 수 있게 합니다. Astra에 대한 여기 분위기는 정말 좋습니다, 그건 그렇고. Astra가 Anthropic이 예상했던 것보다 훨씬 나았을 거라고 생각합니다.
이제 Anthropic이 Navier-Stokes를 풀었다는 소문이 돌고 있는데, 그건 엄청 인상적일 겁니다.
Anthropic은 아마 IPO 전에 Fable 5.2를 출시할 텐데, 뭔가 잘못된 게 아니라면 Astra보다 더 나아야 합니다. 9월에 ARR의 상당한 재가속을 보여줄 계획일 가능성이 크고, 물론 그건 언론에 유출될 겁니다.
Grok 4.7, Meta의 Watermelon, 그리고 ChatGPT 6.1도 다음 6주 안에 나올 가능성이 큽니다. 지난 18개월 동안 보지 못했던 방식으로 모든 연구소들이 로드맵에 자신감을 보이고 있습니다. 그리고 Gemini 4에 대해서는 두고 봐야죠. 경쟁자들이 모든 계획에 투표권을 행사하니까요.
Grok Bot은 기업용 사례에 가장 좋은 에이전트 하네스처럼 느껴지고, Instinct는 소비자용 사례에 유망한 에이전트 하네스입니다. 경쟁자들로부터 곧 두 가지의 변형이 나올 겁니다. Grok Bot은 제 용도에 여전히 변혁적입니다.
그리고 이 모든 게 전체 AI 수요의 지속적인 가속화 속에서 일어나고 있습니다.
미친 시대네요.
부수적으로, Krishna가 뛰어난 CFO로 판명날 거라고 생각합니다. 그의 전 Blackstone 동료들이 그에 대해 엄청 높이 평가하더군요. 훈련으로 컴퓨트를 전환하기로 결정하면 월스트리트에 명확히 전달하는 게 중요할 텐데, 처음엔 소화하기 어려울 겁니다. 아마 2010년부터 2016년쯤까지 아마존의 투자 후 “체크인” 마진 전략을 연구해볼 만합니다. 투자자들이 결국 이해한 거니까요.
1September 6, 2026 89