Срочный рынок MOEX: недельная статистика, фандинг и расстановка сил «физики vs юрлица» (28.09–02.10) 🇷🇺📊⚡️
Подразделение MOEX Derivatives представило свежий еженедельный отчет по рынку деривативов. Сводка фиксирует ключевые сдвиги в ликвидности, открытом интересе и структуре позиций крупных игроков.
Ликвидность и открытый интерес (OI): опубликован рейтинг топ-10 фьючерсов и опционов (маржируемых и премиальных серий). Основная активность традиционно сосредоточена в контрактах на индекс Мосбиржи (MIX), юань (CNY), золото (GLD) и нефть (BR);
Стоимость фондирования и контанго: расчеты в % годовых по фьючерсам на акции и индексы отражают жесткость денежно-кредитных условий. Отдельно оценен фандинг по бессрочным фьючерсам на акции США — индикатор стоимости удержания синтетических позиций без экспирации;
Карта волатильности топ-50: срез по среднедневному объему (ADTV) подсвечивает локальные очаги повышенной турбулентности в сырьевых и валютных деривативах;
«Умные деньги» против розницы: детализировано соотношение позиций физических и юридических лиц. Традиционный перекос — институционалы удерживают хеджирующие короткие позиции по индексам, в то время как розничные трейдеры доминируют в спекулятивных длинных позициях и опционах.
Резюме:
Данные по соотношению открытого интереса физлиц и юрлиц служат надежным опережающим индикатором: резкий дисбаланс позиций в топ-10 контрактах часто предваряет локальные развороты и сжатие ликвидности на базовом рынке акций.
⚠️ Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Данные основаны на официальном отчете MOEX Derivatives.
October 5, 2026 18
