Корреляция между спредом доходностей 10-летних облигаций Японии и Китая и $GLD упала примерно до −0,9.
Сейчас наблюдается сильное расхождение:
— спред доходностей продолжает расти;
— золото при этом корректируется.
📊 Похожая ситуация наблюдалась в 2018 году. Тогда слабость GLD на фоне роста спреда впоследствии оказалась хорошей зоной для покупки золота.
Это не гарантирует повторения сценария, но расхождение достаточно сильное, чтобы за ним внимательно следить.
Вывод: текущая коррекция золота может формировать интересную точку для набора позиции, если сигнал начнёт подтверждаться ценой.
Я продолжаю удерживать позицию по XAU, но ещё не совершал добор, когда буду докупать сразу напишу!
